PythagorasGoal/CLAUDE.md

PythagorasGoal — Istruzioni per agenti

Panoramica

Progetto di ricerca: riconoscimento pattern frattali per trading algoritmico su criptovalute (BTC, ETH). L'obiettivo è arrivare a €50/giorno di profitto partendo da €1.000, entro 6–8 mesi.

Stack

• Linguaggio: Python 3.11+
• Package manager: uv (dipendenze in pyproject.toml, lock in uv.lock)
• Dati: Parquet in data/raw/ (non committati, ~70 MB)
• ML: scikit-learn (GradientBoostingClassifier)
• Analisi: numpy, pandas, scipy
• API dati: Cerbero MCP su cerbero-mcp.tielogic.xyz (Deribit, Bybit, Hyperliquid), ccxt/Binance come fallback
• Config: pyyaml per strategies.yml

Struttura

src/data/              → download e caricamento dati
  downloader.py        → download/caricamento parquet (gate: solo strumenti validati)
  instruments.py       → discovery + validazione strumenti per exchange, registry
src/fractal/           → indicatori frattali (patterns.py, indicators.py, similarity.py)
src/backtest/          → engine di backtesting (engine.py)
src/strategies/        → classe base Strategy ABC + indicatori condivisi
  base.py              → Strategy, Signal, BacktestResult, YearlyStats
  indicators.py        → keltner_ratio, detect_squeezes, ema, atr, rv, correlation
src/live/              → paper trading live multi-strategia
  multi_runner.py      → orchestratore: carica YAML (strategies + pairs), fetch candele, tick worker
  strategy_worker.py   → worker single-leg: capital, trade log, stato persistente.
                         Exit guidati da strategia (TP/SL/max_bars via Signal.metadata),
                         fallback hold_bars/stop -2%. Usa fee_rt della strategia.
  pairs_worker.py      → worker a 2 GAMBE per PR01 (market-neutral): long A / short B sullo
                         z-score del log-ratio, exit |z|<=z_exit o max_bars, fee su 2 gambe.
  strategy_loader.py   → import dinamico classi Strategy da scripts/strategies/
  cerbero_client.py    → client HTTP per Cerbero MCP (Deribit testnet): dati + ordini
                         (place_order market/reduce_only, get_trade_history, get_positions)
  execution.py         → ExecutionClient: esecuzione REALE su Deribit (shadow). notional→
                         amount (lineari USDC + inverse), open/close_amount reduce-only,
                         verifica sul trade (order_id), fee reali dai trades[]
  signal_engine.py     → squeeze + ML real-time (legacy ML01, ora in waste) + validazione OOS
  telegram_notifier.py → notifiche Telegram per trade
src/portfolio/         → portafogli di prima classe (capitale-pool, backtest+live)
  base.py              → SleeveSpec, Portfolio (.backtest), load_active_portfolio
  weighting.py         → schemi pesi: equal/cap/inverse_vol/cluster_rp/manual
  sleeves.py           → builder unificato equity-per-sleeve (fonte unica, parità report)
  ledger.py            → PortfolioLedger: capitale/PnL/DD/persistenza+resume
  runner.py            → PortfolioRunner live (data Cerbero v2, sizing, ribilancio)
src/version.py         → APP_VERSION (legge il file VERSION) — mostrato nei msg Telegram
src/strategies/fade_base.py → FadeStrategy + helper: atr, trend_distance, hurst_skip_mask (loss-guard),
                         exit close-confirm SL via param sl_confirm_atr (EXIT-16)
scripts/strategies/    → strategie con edge validato OOS: FADE (MR01/MR02/MR07),
                         HONEST (DIP01/TR01/ROT02), PAIRS (PR01), TSMOM + portafogli (PORT01/02/03);
                         FR01_hurst_calm_fade.py = record ricerca (robusto ma NON deployato)
scripts/portfolios/    → definizioni PORT01-06 (_defs.py) + report run() + hourly_report.py (Telegram)
scripts/waste/         → strategie scartate (W01-W28 + famiglia squeeze SQ/MT/ML/AD/CM/PD)
scripts/analysis/      → ricerca/validazione OOS fee-aware (strategy_research, oos_validation, ...);
                         regime_fetcher.py + regime_lab.py (DVOL/funding/feature regime per la ricerca);
                         exit_lab.py + exit_policies/ (harness ricerca exit: cache segnali, train/OOS);
                         options_fetcher.py + options_chain.py (storico opzioni REALE da cerbero-bite);
                         option_overlay_lab.py (overlay opzioni prezzato; mr02eth_port06_gate.py = gate swap-sleeve);
                         pairs15m_*.py (gate/flatcheck/smoke ETH/BTC 15m -> sleeve PR_ETHBTC_15M)
scripts/games/         → gioco "Blind Traders": 100 agenti ciechi su BTC/ETH anonimi (engine.py,
                         arena.py epoche+cull, agent_brief.py digest, run_game.py). Origine del BLEND 15m
scripts/bump_version.py, scripts/deploy.sh → versionamento e deploy (bump+commit+rebuild)
VERSION                → versione semver (cotta nell'immagine, +1 ad ogni deploy)
strategies.yml         → config multi-strategy paper trader
docs/diary/            → diario di ricerca giornaliero
docs/specs/            → specifiche di design
data/raw/              → file .parquet OHLCV (gitignored)  |  data/regime/ → DVOL+funding+feature (gitignored)
data/options/          → storico catena opzioni per-strike (bid/ask/IV/greche/OI) importato da cerbero-bite (gitignored)
data/instruments_registry.json → allowlist strumenti validati (gate del downloader)

Comandi

uv sync                                              # installa dipendenze
uv run python -m src.data.downloader                  # scarica dati storici (solo strumenti validati)
uv run python -m src.data.instruments                 # (ri)costruisci il registry strumenti validati
uv run python scripts/strategies/MR01_bollinger_fade.py        # backtest una strategia (es. fade)
uv run python scripts/strategies/PR01_pairs_reversion.py       # backtest pairs market-neutral
uv run python scripts/analysis/strategy_research.py            # ricerca strategie fee-aware OOS
uv run python scripts/analysis/oos_validation.py               # perche' la famiglia squeeze e' scartata
uv run python scripts/analysis/report_families.py             # report per anno di tutte le famiglie
uv run python scripts/analysis/validate_worker_pairs.py        # replay worker 2 gambe == backtest
uv run python -m src.live.multi_runner                # paper trading live multi-strategia (strategie + pairs)
uv run python scripts/portfolios/PORT06_master_shape.py   # report backtest portafoglio (default)
uv run python -m src.portfolio.runner                      # paper trading a PORTAFOGLIO (capitale pool)
uv run python scripts/analysis/smoke_portfolio.py          # smoke live data layer Cerbero v2
uv run python scripts/analysis/live_exec_smoke.py          # smoke ESECUZIONE reale (ordine→verifica→fee, testnet)
uv run python scripts/analysis/live_shadow_smoke.py        # smoke catena shadow nel worker (open/close reali)
uv run python scripts/analysis/regime_fetcher.py           # fetch DVOL+funding (Deribit mainnet) -> data/regime/
uv run python scripts/analysis/exit_lab.py                  # (ri)costruisci cache segnali exit-lab + parity check
./scripts/deploy.sh [patch|minor|major]               # DEPLOY: bump versione + commit + rebuild Docker
uv run pytest                                         # test

Deploy. Il sorgente è COPY nell'immagine Docker (non montato) → docker compose restart NON ricarica il codice: serve docker compose up -d --build (o ./scripts/deploy.sh, che bumpa la versione, committa e rebuilda). Il volume data/ persiste → i worker fanno RESUME dello stato. La versione (file VERSION, semver, +1 ad ogni deploy via deploy.sh) compare nei messaggi Telegram (notifiche trade + report orario) → correli ogni msg al codice che l'ha generato.

Dati storici

Scaricati e salvati localmente in Parquet. Per rigenerarli:

from src.data.downloader import download_all, load_data
download_all()           # scarica BTC + ETH su 5m/15m/1h dal 2018
df = load_data("ETH", "15m")  # carica un asset/timeframe

Fonte primaria: Cerbero MCP (endpoint /mcp-deribit/tools/get_historical). Token observer: nel file secrets/observer.token del progetto CerberoSuite.

Strumenti & validazione (gate raccolta dati)

src/data/instruments.py scopre e valida gli strumenti per ogni exchange implementato — Deribit e Hyperliquid (esclusi Alpaca/stocks e Bybit, il cui feed testnet è farlocco). Per ogni perpetuo enumera via get_instruments /get_markets e verifica sui dati storici realmente raccoglibili: esistenza, congruenza OHLC, not-flat (scarta contratti morti), liquidità (volume daily) e congruenza prezzo cross-exchange (scostamento dalla mediana del base-coin ≤ 5% → scarta outlier come SOL-PERPETUAL=9.6 vs SOL reale ~82).

Output: data/instruments_registry.json (strumenti validi, timeframe, start-date). Gate: _download_cerbero_range rifiuta gli strumenti non validati (override allow_unvalidated=True solo per casi eccezionali). Rigenera con python -m src.data.instruments.

NB testnet. Il token Cerbero punta a testnet; la congruenza cross-exchange è il filtro che distingue i feed realistici (Deribit, Hyperliquid) da quelli farlocchi (Bybit). Simboli Deribit: BTC/ETH = <COIN>-PERPETUAL (inverse); alt = <COIN>_USDC-PERPETUAL (lineari USDC). Registry attuale: Deribit 18/106, Hyperliquid 66/74 validi (major liquidi: BTC dal 2018, alt dal 2022).

Strategie attive

LEZIONE CRITICA (2026-05-28). L'intera famiglia squeeze-breakout (SQ01-04, MT01, ML01, AD01, CM01, PD01) è stata scartata in scripts/waste/: le accuratezze storiche 76-82% erano un artefatto di look-ahead. Quei backtest decidono la direzione con sign(close[i]-close[i-1]) (la candela di breakout i) ma entrano a close[i-1] — cioè comprano prima della candela che usano per scegliere la direzione. Dal vivo il worker scopre il breakout solo a close[i] ed entra lì: l'edge sparisce (win-rate ~47%, lancio di moneta). Sotto ingresso onesto e fee reali tutte perdono, anche a fee zero. Inoltre i breakout rientrano (mean-reversion > continuation). Vedi scripts/analysis/oos_validation.py e intrabar_test.py.

Tutte le strategie estendono src.strategies.base.Strategy (generate_signals() → backtest()). Le strategie mean-reversion condividono src.strategies.fade_base.FadeStrategy (backtest intrabar TP/SL/max_bars). Strategie con edge netto validato OOS fee-aware (tutte fade/mean-reversion):

Codice	Nome	Meccanismo	Edge OOS netto (1h, fee 0.10% RT)	DD	Note
MR01	Bollinger Fade	banda std attorno a SMA	BTC +201% / ETH +1238%	15-72%	Fada la banda, TP alla media, SL ad ATR
MR02	Donchian Fade	estremi canale H/L	BTC +172% / ETH enorme	30-42%	Fada la rottura del canale, TP al centro
MR07	Return Reversal	z dei rendimenti di barra	BTC +105% / ETH +195%	25-46%	Fada il movimento estremo, exit in ATR; esposizione ~8%

MR03 Keltner Fade spostata in scripts/waste/: era la fade più debole (BTC Sharpe 1.22, il filtro trend la peggiorava) e ridondante con MR01 (stessa idea di banda). Rimuoverla dal portafoglio ne ha migliorato le metriche. La funzione keltner_fade resta in strategy_research_v2.py come record.

Lezione confermata: l'edge è sempre mean-reversion (i breakout rientrano). Il trend-following (Donchian trend, RSI cross) e gli oscillatori senza filtro (RSI revert, ADX-filtered fade) perdono netti → restano scartati.

Ogni strategia è robusta su tutta la sua griglia parametri (entrambi gli asset → tutte positive OOS) e su tutte le fee 0.00-0.20% RT (margine ampio). MR01 validato col worker reale: BTC +196% / ETH +251% OOS (nov 2023→mag 2026). Ricerca completa: scripts/analysis/strategy_research.py (MR01) e scripts/analysis/strategy_research_v2.py (MR02/MR03/MR07). Validazione live-path: scripts/analysis/oos_validation.py.

Filtro trend (riduzione DD + aumento Acc). Tutte le fade accettano i parametri opzionali trend_max / ema_long: saltano i segnali quando il prezzo è troppo esteso rispetto al trend di fondo (|close − EMA(ema_long)| / ATR(14) > trend_max), cioè quando si starebbe fadando un trend/crollo estremo. Con trend_max=3.0, ema_long=200 (default in strategies.yml): accuratezza su tutti gli sleeve e DD giù drasticamente su ETH (MR01 71%→26%, MR02 42%→25%, MR03 66%→34%, MR07 46%→21%), edge OOS confermato (vedi scripts/analysis/risk_management.py). Unica eccezione: MR03 BTC, dove il filtro peggiora entrambe → lasciato disattivo. Leva non robusta scartate: vol-target sizing e skip-alta-volatilità (peggiorano).

SWAP filtri fade: hurst→trend (2026-06-07). Il gate PORT06 sul path live (scripts/analysis/trendmax_port06_impact.py, parità 1.00000 col canonico) ha mostrato che post-EXIT-16 il loss-guard Hurst è ridondante-dannoso: EXIT-16 ha eliminato i wick-stop che hurst evitava → gli ingressi saltati (66% delle barre!) sono in maggioranza tornati vincenti. Su PORT06: LIVE hurst-only FULL Sh 7.23 / OOS 9.35-DD 1.68 vs TREND-ONLY 7.89 / 9.91-DD 1.20 (domina su tutte le metriche; hurst+trend insieme over-filtra: 7.11, metà dei trade; plateau trend_max 2.5/3.0/3.5 robusto). TREND-ONLY è la config che la ricerca EXIT-16 aveva davvero promosso (entries trend-filtrate, no hurst) e che il live non aveva mai eseguito. Live ora: trend_max=3.0, ema_long=200 nelle 6 fade di _defs.py, hurst_max rimosso (la maschera resta in fade_base). Monitor: hourly_report traccia lo stop-rate per epoca PRE→HURST→TREND. Lezione: ri-gateare ogni filtro quando cambia l'exit engine. Diario docs/diary/2026-06-07-trendmax-gate.md. Il paragrafo sotto resta come record storico:

Loss-guard Hurst (storico: live dal 2026-06-02 al 2026-06-07, poi sostituito dal filtro trend). Le fade accettano hurst_max: saltano i segnali in regime PERSISTENTE/trending (rolling-Hurst ≥ soglia), dove si concentrano stop-loss e perdite (diagnosi: stop-rate 43% per hurst>0.55 vs 21% anti-persistente; i peggiori 1% trade hanno hurst medio 0.61). Helper src.strategies.fade_base.hurst_skip_mask (rolling-Hurst causale dalle sole close → nessun feed esterno; step=6 per velocità live). hurst_max=0.55 attivo sulle 6 fade in _defs.py: il test decisivo a livello PORT06 lo conferma — FULL DD 4.10%→2.39% (quasi dimezzato), Sharpe 6.62→6.76, OOS Sharpe 8.89→9.15. È l'UNICO meccanismo anti-perdite che supera il gate (ADX, vol-expansion/vratio, efficiency-ratio, time-stop, vol-target FALLISCONO: tagliano i winner insieme ai loser; i claim esterni ADX/ATR-ratio non si replicano su queste fade crypto). NB: il filtro agisce solo sul path LIVE (spec.params); il backtest canonico (build_everything/regression-lock) NON è filtrato → il live farà MEGLIO del backtest sul DD. Ricerca: scripts/analysis/fade_lossguard_workflow.js, diagnosi fade_loss_by_regime.py, diario docs/diary/2026-06-02-fade-lossguard.md. Effetto misurato (backtest): stop-loss fade −67% in numero (1881→621), perdite totali −68%, coda −61%→−48% (lo stop-RATE per-trade scende poco, 42→38%: il guard lavora riducendo l'ESPOSIZIONE nel regime tossico, non rendendo sicuro ogni trade). Monitor live: hourly_report.py traccia lo stop-rate fade PRIMA/DOPO l'attivazione (14:34 UTC del 2026-06-02) e dà il verdetto su Telegram quando il campione DOPO ≥30 (già confermato: stop-rate live PRIMA 42% == backtest 42.1%).

FIX EXIT-16 live — confirm su barra COMPLETATA (2026-06-05). Il worker valutava il confirm-SL sul prezzo della candela IN FORMAZIONE ad ogni poll → reintroduceva la wick-sensitivity che EXIT-16 elimina (audit: 2 stop su 3 del crash ETH erano wick-stop che il backtest non avrebbe preso in quel momento). Ora tick valuta il confirm SOLO sul close dell'ultima barra completata (detection: la riga -1 del df è la candela in corso finché now < ts[-1]+bar_ms), buf dall'ATR della stessa barra; fill al prezzo corrente (≈ stress lag_close_exit, OK in exit-lab); TP intrabar invariato. La concausa feed-gap NON è mitigabile lato exit (fill reali ≈ sim) e l'entry-guard post-flat è BOCCIATA (skippare i segnali dopo barre flat PEGGIORA tutti gli sleeve ETH: la candela-gap è l'overshoot che la fade fada). Aggiunto alert Telegram STALE_FEED (≥2 barre 1h flat → notifica + gap % al risveglio, solo osservabilità). Diario docs/diary/2026-06-05-confirm-sl-forming-bar.md.

EXIT-16 close-confirm SL (ATTIVO LIVE, 2026-06-04; esteso a DIP01 il 2026-06-07). Le fade E DIP01 accettano sl_confirm_atr (live: 0.5 in _defs.py): lo SL intrabar è disattivato e lo stop scatta solo se il CLOSE della barra sfonda sl ∓ 0.5·ATR14, con uscita al close (TP intrabar al livello e max_bars invariati; in modalità confirm il TP ha priorità nel bar). Scoperta della ricerca exit-lab (34 agenti, 23 famiglie esplorate + 10 verifiche avversariali + test PORT06): gli stop intrabar da wick sono falsi negativi — l'overshoot che buca lo stop e rientra è esattamente il movimento che la fade fada. Verificato: indipendente dal loss-guard Hurst, plateau buffer 0.4-1.0, regge fee 2x/lag/slippage, coda ≈ base nei crash veri (FTX: +2.4% vs −39% del no-SL puro). PORT06: FULL Sharpe 6.47→7.84 DD 4.10→2.60, OOS Sharpe 8.82→10.06 DD 1.30→1.15. La famiglia "cavalca il prezzo" (trailing/ride/partial-runner, 15 varianti) è invece tutta SCARTATA: oltre il TP=media non c'è coda (4ª conferma). Collaterali: l'engine intrabar filla gli stop "al livello" anche su gap-through (54% dei casi per stop tight) → bias PRO stop-stretti nelle ricerche future; mai deployare strategie con sl=0 (il fallback −2% del worker non si applicherebbe). Harness riusabile scripts/analysis/exit_lab.py + policy in exit_policies/. Implementazione: fade_base.backtest

• StrategyWorker.tick (param sl_confirm_atr, None = comportamento storico; il backtest canonico build_everything resta NON filtrato → il live farà meglio del backtest, come per il loss-guard). Diario docs/diary/2026-06-04-exit-lab.md.

Portafoglio. Diversificare su sotto-conti indipendenti equipesati (le 4 strategie × BTC/ETH, pos 0.15 ciascuno) abbatte il DD aggregato: ~14% full / ~10% OOS sul paniere di 8 sleeve, contro il 20-70% del singolo. È la vera leva anti-drawdown.

Combinare le due famiglie (fade + honest). Le fade (reversione intraday 1h) e le honest (DIP/TR/ROT trend+rotazione multi-crypto) sono quasi scorrelate (correlazione cross-famiglia ~0.05). Combinarle in un unico portafoglio migliora il rischio/rendimento rispetto a ciascuna famiglia da sola: equal-weight dei 9 sleeve → DD 5.2% full / 4.7% OOS e Sharpe 4.23 full / 4.33 OOS (vs honest-only 12.6% DD / 2.20 Sharpe e fade-only 8.2% DD / 4.09 Sharpe), CAGR ~47% mantenuta. Studio in scripts/analysis/combine_portfolio.py.

ROT02 — riduzione DD (top_k 2→3). La rotazione dual-momentum honest concentrava il book su 2 soli asset (DD 40%). Diversificare su 3 (top_k=3) dimezza quasi il DD (40%→26%) e alza pure il ritorno full (+1095%→+1303%, ret/DD da 27 a 50); il vol-target abbassa il DD ma sacrifica ritorno, quindi si tiene top_k=3 senza VT. Applicato a ROT02_dual_momentum.py e a _rot_daily_equity (usata dai portafogli).

Portafogli pronti (artefatti accorpati e migliorati). Oltre a PORT01 (solo honest), due script in scripts/strategies/:

• PORT02_fade_master.py — le 3 fade × BTC/ETH accorpate (6 sleeve, filtro trend), equal-weight daily: DD ~8.2% full / 5.9% OOS, Sharpe 3.95/4.09, CAGR ~46%.
• PORT03_all_master.py — portafoglio MASTER (fade + honest, 9 sleeve). Due varianti: equal (massimo Sharpe: DD 5.2%/4.7% OOS, Sharpe 4.23/4.33) e 5050 fra le due famiglie (minimo DD: 5.0% full / 4.5% OOS). È la configurazione consigliata. Come PORT01, sono meta-portafogli (script run() di report), non Strategy con generate_signals, quindi non nel strategy_loader.

Esplorazione famiglie alternative (branch strategy_explore, 2026-05-29). Esplorate 9 famiglie nuove con agenti paralleli su harness onesto condiviso (scripts/analysis/explore_lab.py). 7 sono rumore (rifiutate: stagionalità oraria/mensile, cross-sectional reversal, opening-range breakout, lead-lag BTC→alt, continuation intraday — quest'ultima riconferma la dominanza mean-reversion). Due edge reali:

• PR01 Pairs (scripts/strategies/PR01_pairs_reversion.py): spread reversion market-neutral sul log-ratio z-score, config UNIVERSALE n=50 z_in=2.0 z_exit=0.75 max_bars=72 (anti-overfit, niente tuning per-coppia). 5 coppie robuste: ETH/BTC (Sharpe 4.36), LTC/ETH (3.08), ADA/ETH (2.69), BTC/LTC (2.36, robusta anche 4h), ETH/SOL (1.96, la più debole). Pattern: sempre alt-liquido vs major. Plateau confermato (heatmap 20/20 Sharpe>1) + walk-forward (ETH/BTC 11/12 finestre+). BNB/ETH scartata (overfit). Corr col mercato ~0.02-0.08. Fee su 2 gambe: worker live implementato (src/live/pairs_worker.py, sezione pairs: in strategies.yml). LOGICA validata (validate_worker_pairs.py: replay == backtest ESATTO). LIVE (live_smoke_pairs.py, smoke reale Cerbero): tutte e 5 le coppie con feed live fresco. Naming Deribit: BTC/ETH = <COIN>-PERPETUAL (inverse); alt = <COIN>_USDC-PERPETUAL (lineari USDC, storia dal 2022). Trappola: LTC-PERPETUAL/SOL-PERPETUAL danno vuoto/dati errati → usare sempre _USDC-PERPETUAL. Resta da verificare solo liquidità/fill in esecuzione. Verifica edge: pairs_research.py.
• TSM01 (scripts/analysis/tsmom_research.py): TSMOM multi-orizzonte 3/6/12m + risk-off, gross 0.30, distinto da ROT02 (corr 0.62), DD 15-22%, mai un anno negativo. Robusto (36/36 config OOS+) ma diversificatore, non motore di ritorno (rende meno di ROT02).

Aggiungere i 5 pairs al MASTER (quasi scorrelati, ~0.02-0.09) è il free-lunch più grande (scripts/analysis/combine_v2.py). Numeri sobri onesti (l'OOS singolo 2024-25 è regime calmo → ottimistico ~50%): worst-DD su 90g rolling ~6% (non 2.3%), Sharpe atteso ~5 (mediana semestrale), ogni anno positivo dal 2021, regge leva 2x + slippage doppio (CAGR 36%, Sharpe 5.1). Config robusta raccomandata: MASTER-esteso equal-weight, leva 2x, cap pairs ~30-35% (i pairs sono ~57% del rischio; worker live a 2 gambe implementato, validato e con feed live su tutte e 5 le coppie — resta da verificare liquidità/fill in esecuzione reale). La confluenza multi-TF è stata SCARTATA (overfit).

Pattern del segnale per FORMA (branch shape_patterns, 2026-05-29). Esplorate 5 famiglie di shape forecasting con agenti paralleli su harness onesto (scripts/analysis/shape_lab.py: analog kNN causale, no-look-ahead verificato). 4/5 sono RUMORE (riconfermano la dominanza mean-reversion): analog kNN sulla forma grezza (solo BTC-overfit), encoding candele UP/DOWN/DOJI+body/shadow (hit-rate ~50%), DTW+template geometrici (DTW peggiora l'euclidea; template overfit), PIP/pivot/zig-zag (0/48 robuste). Vedi scripts/analysis/shape_*_research.py.

• SH01 Shape-ML (scripts/strategies/SH01_shape_ml.py): UNICO edge. Una LogisticRegression legge 17 feature di forma (body/shadow, rendimenti, pendenza/curvatura, pos max/min, RSI, estensione) e predice il segno del rendimento a H barre in walk-forward (scaler+modello solo sul passato, no leakage). Config W24 H12 th0.58. A differenza dello squeeze regge fee 0.20% RT. Win-rate ~50% → l'edge è nell'asimmetria, non nella frequenza. Validazione (scripts/analysis/shape_ml_validate.py): BTC robusto OVUNQUE (expanding +219%/ OOS +42% Sharpe 2.72 8-9 anni; rolling 2y +166%/+96%; stress 2x+slippage OK), ETH/ADA robusti solo expanding (secondari), LTC/SOL/XRP scartati. Griglia: 5/27 celle robuste su cresta stretta W24/H8-12 → overfit moderato, scelta la config conservativa. Valore vero: diversificatore (corr +0.08 col MASTER); aggiungerlo migliora l'OOS del MASTER (Sharpe 4.33→5.10, DD 4.7%→4.2%). NON motore standalone. LIVE (2026-06-01): gira come StrategyWorker reale (vedi fix wiring sotto in SCOPE LIVE). Diario: docs/diary/2026-05-29-shape.md.

ARGO / GEX opzioni (analisi 2026-06-01, SCARTATO). Valutato ARGO (lettura del gamma-exposure dei dealer Deribit) come filtro di regime. Esito NO-GO: il net-GEX si calcola live (Deribit mainnet public API, OI reale ~368k contratti, DVOL/funding storici gratis) ma lo storico per-strike dell'OI non è gratuito → non backtestabile OOS (stesso muro delle opzioni W18/19/21). Niente evidenza crypto, segno fragile, mercato dominato dai perp. Diario docs/diary/2026-06-01-argo-gex-feasibility.md.

Storico opzioni REALE da cerbero-bite (2026-06-09, il muro ARGO è caduto per il periodo recente). Il container cerbero-bite (accanto, /opt/docker/cerbero-bite) accumula in continuo lo storico per-strike della catena opzioni Deribit (BTC+ETH) nella tabella option_chain_snapshots del suo SQLite (bite-data:/app/data/state.sqlite, root-only): bid/ask/mid/IV per-strike/greche/OI/volume, dal 2026-05-01, cadenza ~12 min (~110k righe/asset). È esattamente il dato che ARGO/W18-21 credevano non-gratuito. scripts/analysis/options_fetcher.py lo importa via docker exec → data/options/{eth,btc}_chain.parquet; scripts/analysis/options_chain.py (OptionChain) espone loader + skew_curve() / premium_levels() (aggregati ROBUSTI) + quote() causale best-effort. Caveat granularità: cerbero-bite snapshotta una fetta rotante (~1 scadenza per ciclo) → ottimo per skew/premi aggregati, limitato per il pricing per-trade preciso (usare la finestra di staleness). Pannello regime market_snapshots (anch'esso importato → data/options/market_snapshots.parquet, loader options_chain.load_market(asset); merge causale su prezzo via options_chain.attach_market(df, asset)): feature REALI pre-calcolate — spot, dvol, realized_vol_30d, iv_minus_rv (VRP), funding perp/cross, dealer_net_gamma (net-GEX dealer!), gamma_flip_level, oi_delta_pct_4h, liquidation_long/short_risk. È il segnale ARGO/GEX che il progetto dichiarò non-backtestabile: ora accumula, reale e allineato (lo spot elimina il proxy ATM). Copertura reale: spot/dvol dal 2026-03-26 (sparse/daily fino a fine aprile), net-GEX denso orario solo da ~2026-05-01 → ~5-6 settimane, un singolo regime calmo: analisi esplorativa OK ma NIENTE edge validabile ora (i prior GEX/VRP non si replicano su 9 sett.; liquidation_risk costante 'low'). Valore FORWARD: rivalutare quando il pannello attraversa gamma-flip/liquidazioni/crash con held-out. NB look-ahead: usare attach_market (merge_asof causale, NaN prima della copertura), MAI astype(int64) su un timestamp datetime (darebbe ns → match all'ultimo snapshot = leak). Numeri reali misurati (ETH): skew put 10% OTM = ×1.1 (liquido, spread ~7%, NON ×1.6 come sembrava da un singolo snapshot a 1g, illiquido); premio reale put 10% OTM ≈ 1.0%/mese (0.65%/sett), catastrofe 15%+ OTM ≈ 0.33%/mese. Vincolo strutturale: gli strike 10% OTM a 24h NON esistono (Deribit lista solo near-ATM sui tenor corti) → un overlay per-trade a 24h è infattibile; l'unica struttura eseguibile è una put settimanale/mensile standing (catastrofe-cap di sleeve), da gateare coi premi reali. Vedi docs/diary/2026-06-08-mr02eth-replace-search.md.

Frattali del segnale × Regime ARGO (ricerca 100 agenti, 2026-06-02, RECORD). Cercata una strategia che combini un segnale frattale (Hurst/Higuchi/Williams/analog) con un gate di regime (DVOL/VRP/funding). Infrastruttura riusabile: scripts/analysis/regime_fetcher.py (DVOL+funding da Deribit mainnet → data/regime/, NON data/raw/ che è solo OHLCV) e regime_lab.py (feature regime+frattali causali, cache, harness netto-OOS). Esito: 15 strategie robuste e causali, ma NESSUNA batte/migliora il PORT06 (diversificatori sovrapposti alle fade). Finding: il prior ARGO "VRP>0=range=fade" è SMENTITO — l'edge è su VRP<0 + DVOL bassa. Il vincitore FR01_hurst_calm_fade.py è robusto ma DILUISCE il PORT06 (OOS Sharpe 8.89→8.72) → non deployato (in scripts/strategies/ ma NON in MODULE_MAP/yml). Il sottoprodotto utile è stato il loss-guard Hurst (vedi sopra), che invece MIGLIORA il PORT06. Diario docs/diary/2026-06-02-fractal-argo-search.md.

Metodologia obbligatoria per ogni nuova strategia (per non ripetere l'errore squeeze):

1. Ingresso eseguibile: direzione e prezzo decisi con dati fino a close[i], mai close[i-1] con direzione da i.
2. Backtest NETTO dopo fee realistiche Deribit (0.10% RT taker, non 0.20%) + leva.
3. Validazione out-of-sample (held-out) + robustezza su griglia parametri + sweep fee.
4. Crea script in scripts/strategies/, aggiungi a MODULE_MAP (strategy_loader.py) e a strategies.yml.

Strategie scartate storiche in scripts/waste/ (W01-W28 + la famiglia squeeze).

Verso €50/giorno. Con 4 strategie indipendenti (MR01/MR02/MR03/MR07) × 2 asset (BTC/ETH) su €1000 ciascuna, il PnL medio storico aggregato è ben oltre €50/giorno; ma quei numeri sono backtest a leva 3x su 8 anni e includono anni eccezionali (es. ETH 2024). Stima onesta: il target è plausibile su un portafoglio diversificato di queste fade, ma va confermato col paper trader live prima di rischiare capitale reale.

Portafogli

• Un Portfolio è un oggetto di prima classe (src/portfolio/) con definizione (sleeve + schema pesi) e due facce sulla STESSA definizione: .backtest() (riusa il builder unico di sleeves.py → parità esatta con report_families) e live (PortfolioRunner: capitale pool condiviso, sizing per peso, ribilancio giornaliero, ledger aggregato in data/portfolios/{code}/).
• Schemi peso: equal (default), cap (tetto per famiglia, es. pairs 33% — config raccomandata), inverse_vol, cluster_rp (equal fra cluster naturali poi inverse-vol intra-cluster), manual. Definiti in weighting.py; la chiave cap è la famiglia (PAIRS/FADE/HONEST/SHAPE/TSM).
• Default portfolios.yml: PORT06 (master+shape), weighting=cap pairs 0.33 + shape 0.0588, leva 2x, ribilancio 1D. Backtest PORT06 canonico (dati al 2026-05-28, pre-cap-shape): FULL Sharpe 6.47 DD 4.10% / OOS Sharpe 8.82 DD 1.30%; con EXIT-16 close-confirm (config live attuale): FULL 7.84 / 2.60%, OOS 10.06 / 1.15% (i vecchi 6.07/8.19 erano pre-loss-guard/pre-refresh dati). Col cap SHAPE (2026-06-05): FULL 6.43 / 3.96%, OOS 8.58 / 1.36% — assicurazione sulla coda SH01, vedi sotto. Col BLEND ETH/BTC 15m (2026-06-09, v1.1.16, vedi sotto): FULL 7.20 / 3.68%, OOS 9.66 / 1.31% — 18 sleeve.
• BLEND ETH/BTC 15m flat-skip (ATTIVO LIVE v1.1.16, 2026-06-09). Sleeve PR_ETHBTC_15M accanto al 1h: pairs ETH/BTC a 15m (n=66, z_in=1.674, z_exit=1.0, max_bars=35) a mezza size (params.position_size=0.10). Origine: gioco "Blind Traders" (100 agenti ciechi su BTC/ETH anonimizzati → riscoprono la mean-reversion, vincitore = spread ETH/BTC 15m; scripts/games/). Gate PORT06 sul serio: non duplicato (corr 1h↔15m = 0.37), robusto (16/16 celle Sharpe>1), e l'edge NON è artefatto delle candele flat ETH 15m (16% storico; filtrandole resta l'83% dello Sharpe). Engine pairs_research.pairs_sim_flat con uscita LIVE-REALIZABLE (flat_skip: niente entry/exit su barre O=H=L=C, esce alla 1a barra pulita), regression-lock a pairs_sim con flat_skip=False. Worker validato (validate_worker_pairs a 15m: replay == backtest, 8452 vs 8453 trade; 1h byte-exact). Runner: fetch sub-orario diretto da Cerbero + pos_for_spec override per-sleeve (params.position_size > famiglia > globale). Mezza size perché a peso pieno il 15m pesava il 25.8% del rischio PORT06 (→ 11.5%, bilanciato col 1h) — blend-tilt prudente sul caveat slippage (a slippage realistico il vantaggio di Sharpe regge, quello di DD si assottiglia: il vero banco di prova è il ledger reale shadow). Diari docs/diary/2026-06-09-pairs15m-*.md, gate scripts/analysis/pairs15m_port06_gate.py / pairs15m_gate_final.py / pairs15m_flatcheck.py, smoke pairs15m_live_smoke.py.
• SH01 SENZA STOP-LOSS — by design, CONFERMATO da ricerca (2026-06-05). Dopo il crash ETH (−15.6% su un trade SH01 live), ricerca multi-agente con harness dedicato scripts/analysis/sh01_exit_lab.py (cache segnali walk-forward, engine con fill gap-aware worse(livello, open), parity esatta con explore_lab, protocollo train≤2023-11-01/OOS): 11 famiglie di stop testate (ATR intrabar/close-confirm, %, chandelier, breakeven, giveback, loser-timestop, disaster-cap close+intrabar, swing, vol-regime), 0 sopravvissute al gate (ETH migliorato senza degradare BTC, train E oos, plateau). Pattern: ogni stop stretto abbastanza da toccare la coda ETH rompe BTC; ogni stop largo non arriva alla coda; nei crash il fill è al gap, non al livello (lo stop "protettivo" PEGGIORA la coda OOS). Mitigazione adottata: cap famiglia SHAPE a 0.0588 in PORT06 (≈ dimezzata; costo OOS Sharpe −0.24, FULL DD −0.14pp) — la prossima coda impatta il conto per metà. NON impostare mai sl/sl_confirm_atr su SH_BTC/SH_ETH. Direzione futura: liquidity-gate sull'entry (skip dopo feed flat). Diario docs/diary/2026-06-05-sh01-sl-research.md.
• Data layer Cerbero v2: get_historical_v2 unificato + get_instruments (naming robusto) + get_ticker_batch. Trading su Deribit.
• SCOPE LIVE (fase 2 completata): il runner esegue TUTTI gli sleeve di PORT06. Worker: single StrategyWorker (fade MR01/02/07, DIP01, e SH01), PairsWorker (PR01 2 gambe), e i multi-asset dedicati BasketTrendWorker (TR01 4h), RotationWorker (ROT02 1d), TsmomWorker (TSM01 1d). Il runner fetcha 1h da Cerbero v2 e resampla a 4h/1d (lookback dimensionato sui daily: TSM01 usa 252g). Validazione: runner pool/ribilancio/ledger == backtest (validate_portfolio_runner.py, identico); worker multi-asset == reference (validate_honest_workers.py: TSM01 esatto, ROT02 +1303% canonico, TR01 stesso ordine — differenza di convenzione capitale-unico vs media-equity).
• SH01 bootstrap full-history (punto-10, 2026-06-07). La ri-validazione col train-window del regime live (sh01_trainwindow_validate.py) ha mostrato che SH01 a train 365g NON è robusto (BTC fee-2x FULL −42%, ETH Sharpe −0.02, trade-rate 22-26% vs 10% validato: LogReg over-confident, soglia inerte — la diagnosi sweep era esatta). L'edge è MONOTONO nella memoria: solo l'expanding full-history passa il gate. Fix live: il runner passa agli sleeve ml la storia FULL (_with_history: parquet locale + feed, gap-guard con WARN) e ml_wf_entries(last_block_only=True) fitta SOLO l'ultimo blocco del walk-forward → segnali identici per costruzione al WF completo (parity test esatto), 0.6 s/tick su 73k barre. Manutenzione: tenere fresco il parquet (download_all()). MAI ri-tunare la soglia nel regime corto (instabile/incoerente fra asset). Diario docs/diary/2026-06-07-sh01-trainwindow.md.
• FIX SH01 wiring (2026-06-01). SH01 gira come StrategyWorker NORMALE (NON il vecchio MLWorkerWrapper di multi_runner, che usava il SignalEngine squeeze SCARTATO: apriva senza metadata ed usciva a hold_bars=3, ignorando del tutto SH01_shape_ml). SH01_shape_ml.generate_signals fa il walk-forward (retraining) internamente ad ogni tick ed emette metadata.max_bars=12 → exit a orizzonte via StrategyWorker.tick. Serve ≥4000 barre 1h (_ML_LOOKBACK_DAYS=365). Vedi docs/diary/2026-06-01-sh01-wiring-squeeze-bug.md.
• Altri fix StrategyWorker (2026-06-01). Exit a orizzonte puro per strategie senza TP/SL (elif self.max_bars, SH01 esce a H=12 non hold_bars=3); is_win = net > 0 (win NETTO fee, non lordo); filtro min_tp_frac (salta micro-scalp col TP entro le fee); loss-guard hurst_max=0.55 sulle fade (vedi sopra).
• Exit intrabar (fase 3, risolto): lo StrategyWorker ora esce sui TP/SL toccati INTRABAR (high/low della barra, al livello, SL prioritario) come il backtest — non più solo sul close. Allinea fade/DIP01 live al backtest intrabar (tests/portfolio/test_intrabar_exit.py). Caveat residuo onesto: nel paper trading l'high/low usato è quello della barra in corso al poll; su un fill reale conterebbe il momento del tocco.
• ESECUZIONE REALE — pairs 2 gambe + SH01 (2026-06-08). Estesa oltre i fade: i 5 pairs PR01 eseguono reale a 2 gambe (PairsExecutionClient: open/close long A/short B, leg-risk unwind, MAI close_position; pairs_enabled: true acceso a conto flat, v1.1.12); SH01 (BTC/ETH) esegue single-leg con exit a orizzonte H=12 — niente TP/SL, _place_real_tp no-op e _real_close chiude tutto market reduce-only, disaster-bracket on-book come unica protezione di coda (v1.1.13). Motivo: SH01 è il diversificatore più decorrelato (senza i 5 sleeve PAPER il DD del portafoglio sale 3.96→5.35%). Copertura reale ora ~83% (fade+DIP+6 pairs incl. ETH/BTC 15m+SH01); restano simulati TR01/ROT02/TSM01 (book multi-asset, bloccati dal capitale: rumore arrotondamento 20-30% a €2k, serve ~€20k). Diari docs/diary/2026-06-08-pairs-executor.md.
• ESECUZIONE REALE — shadow (v1.0.3, 2026-06-03). I 6 fade (MR01/MR02/MR07 × BTC/ETH) eseguono ordini REALI su Deribit testnet accanto al fill simulato (shadow: sim + reale in parallelo, il sim resta la verità che guida le decisioni). src/live/execution.py ExecutionClient: open (market) + close_amount (market reduce-only della SOLA quota del worker — i 3 fade BTC condividono lo strumento e le posizioni si nettano per conto, quindi NON si usa close_position che flatterebbe le quote altrui); verifica l'esecuzione sul TRADE (order_id in get_trade_history, non sulla size netta aggregata); fee REALI lette dai trades[]. Strumenti = lineari USDC (BTC_USDC/ETH_USDC-PERPETUAL, amount nel base-coin, step 0.0001/0.001): scelti perché il payoff lineare == matematica del backtest (l'inverse *-PERPETUAL introdurrebbe una base 1/prezzo) e fee/PnL sono in USDC. Lo StrategyWorker tiene un ledger reale parallelo (real_capital, persistito) e logga REAL_OPEN/REAL_CLOSE col confronto slippage (prezzo sim vs eseguito) e fee (assunta 0.10% vs reale). Config: portfolios.yml → overrides.execution {enabled, sleeves:[MR01,MR02,MR07,DIP01], instruments:{BTC:BTC_USDC-PERPETUAL, ETH:ETH_USDC-PERPETUAL}} (DIP01 aggiunto il 2026-06-04: stesso wiring single-leg, TP resting incluso); pairs/rotation/tsmom/shape restano simulati (pairs richiede un executor a 2 gambe con gestione leg-risk; shape non ha TP). Fee reali misurate = 0.05%/lato = 0.10% RT (== assunto del backtest, su ETH; BTC inverse era ~0.094%). Alert Telegram: REAL_EXEC_LIVE (primo ordine reale verificato per worker) + REAL_OPEN_FAIL. Smoke (testnet, €0): scripts/analysis/live_exec_smoke.py (layer: ordine→verifica→fee) e live_shadow_smoke.py (catena worker open/close). Capitale live portato a 2000 (notional fade ~$35) per ridurre il rumore di arrotondamento su BTC (step lineare ~$6.7). NB: ledger reale ≠ ledger sim — i worker già in posizione sim a un restart non hanno quota reale corrispondente; lo shadow reale parte pulito dalla prossima apertura.
• Disaster-bracket on-book + alert outage (v1.1.4, 2026-06-07). A ogni REAL_OPEN dei fade eseguiti il worker piazza uno STOP_MARKET reduce-only a ~−30% dall'ingresso (trigger sul mark, ExecutionClient.place_disaster_sl, cancellato in _real_close): assicurazione per gli outage (poll-loop fermo = exit non valutati), in operatività normale non scatta mai → 0 costo Sharpe. Config overrides.execution.disaster_sl_pct (0.30; 0=off). NB: il set_stop_loss di cerbero-mcp è un private/edit (solo ordini APERTI) → inutilizzabile su market fillati; la cancel di un trigger order risponde untriggered (= successo, verificato testnet). Alert Telegram FEED_OUTAGE dopo 5 poll falliti consecutivi (con elenco posizioni reali aperte) + notifica di ripresa. I fix di parità della stessa tornata (v1.1.3): TR01 fee×leva + forming-bar TR01/Pairs + WARN PANEL_SHORT su TSM01/ROT02; hourly_report ora mostra i multi-asset (sezione MULTI-ASSET). Diario docs/diary/2026-06-07-sweep-fixes.md.
• TP reale = LIMIT reduce-only AL LIVELLO (2026-06-04). Misurati +235 bps di slippage medio sulle uscite take-profit market-on-poll (sim esce al livello intrabar, il reale chiudeva al poll post-rimbalzo: sim +11.85 vs reale +0.62 USD sui primi 7 close). Fix: a ogni REAL_OPEN il worker piazza un limit reduce-only al TP (ExecutionClient.place_tp_limit, prezzo quantizzato al tick, SOLA quota del worker) → REAL_TP_RESTING; a ogni chiusura sim _real_close cancella il resting → riconcilia i fill (anche parziali) via get_trade_history per order_id → market reduce-only solo del residuo → ledger su prezzo combinato. real_tp_order_id persistito in status.json (resume-safe). Lo SL resta market-on-poll (deliberato: i trigger Deribit generano un nuovo order_id al trigger → fill non verificabile per order_id; e sul SL il rimbalzo lavora a favore). Fill da resting = fee maker ~0%. Smoke: live_shadow_smoke.py (2 scenari, testnet). Diario docs/diary/2026-06-04-shadow-divergence.md.
• position_size per-famiglia (2026-06-07). portfolios.yml accetta position_size_family (chiave = weighting.family_of); plumbing runner.pos_for_spec. PAIRS a 0.20 (esposizione 0.40 ≈ il validato 0.45): la famiglia è senza stop e col globale 0.5×lev2 girava a ~2.2x il validato (ETH/BTC DD grezzo 78% a quella taglia). PORT06 OOS DD 3.40→1.26% al costo di OOS Sharpe 9.05→8.43 — assicurazione come il cap SHAPE. Gate pairspos_port06_impact.py, diario docs/diary/2026-06-07-pairspos-gate.md.
• Limite noto: al ribilancio le posizioni APERTE restano sul loro notional (non travasate); fedele al backtest daily-rebalanced entro il turnover infragiornaliero.

Multi-Strategy Paper Trader

Orchestratore che esegue N strategie in parallelo su dati live Cerbero, ognuna con €1000 USDC virtuali indipendenti.

Config: strategies.yml — due sezioni: strategies (single-leg: fade/honest) e pairs (a 2 gambe). Attive: 6 fade (MR01/MR02/MR07 × BTC/ETH) + 5 coppie PR01. Due worker: strategy_worker.py (single-leg) e pairs_worker.py (2 gambe, long A / short B sullo z-score del log-ratio, fee su 2 gambe). Persistenza: data/paper_trades/{worker_id}/ con trades.jsonl (append-only) + status.json (resume al restart). Hot-add: aggiungi riga YAML → docker compose restart → storico intatto. Exit strategia: se un Signal porta tp/sl/max_bars in metadata (come le fade), il worker esce su take-profit/stop-loss/time-limit; i pairs escono su |z|≤z_exit o max_bars. Naming Deribit (feed live): major = <COIN>-PERPETUAL (inverse); alt = <COIN>_USDC-PERPETUAL (lineari USDC). Vedi INSTRUMENT_MAP in multi_runner.py. Notifiche: Telegram per ogni trade (richiede .env con TELEGRAM_BOT_TOKEN e TELEGRAM_CHAT_ID).

Convenzioni

• Strategie in scripts/strategies/ con codice univoco (MR01, ...).
• Script scartati in scripts/waste/ (W01-W28 + famiglia squeeze).
• Diario in docs/diary/YYYY-MM-DD.md. Aggiornare dopo ogni esperimento significativo.
• Nessun dato sensibile nei commit (token, chiavi API). Usare .gitignore.
• Verificare sempre assenza di data leakage prima di fidarsi dei risultati. In particolare: returns[i-w : i] include close[i] che è un candle nel futuro — usare returns[i-w : i-1].

Attenzione

• Data leakage: è stata trovata e corretta nello script 05. Ogni volta che si usano rendimenti logaritmici (np.diff(np.log(close))), ricordare che returns[k] usa close[k+1]. I feature devono fermarsi a returns[i-2] se il prezzo corrente è close[i-1].
• Fee: Deribit perp reale = taker ~0.05%/lato (0.10% round-trip), maker ~0%. Usare 0.10% RT come baseline (lo 0.20% storico era pessimista 2x). Includere SEMPRE nel backtest: sono vincolo di prim'ordine, molte operazioni = morte per fee. Il worker usa strategy.fee_rt (MR01 = 0.001).
• Leva: testato con 3x. Aumentare a 5x migliora i rendimenti ma raddoppia il drawdown.
• GBM: GradientBoostingClassifier di scikit-learn. Ensemble di alberi decisionali sequenziali. Walk-forward per evitare leakage temporale.
• Cerbero get_historical (fix 2026-05-28): end_date come data nuda è inclusivo dell'intera giornata fino all'ultima candela chiusa (es. end=oggi arriva fino ad ora, non più a mezzanotte); accettati anche timestamp con orario (...T14:00:00, naive=UTC); nessun cap a ~5000 righe (paginazione interna). Il client passa già end=oggi, ora corretto. Prima del fix il paper trader restava a zero trade perché il feed era fermo a mezzanotte.
• Dati ETH Deribit 15m: 14-30%/anno di candele flat (O=H=L=C, volume 0, run fino a ~54h) per bassa liquidità del perpetuo. Verificato (2026-05-28): escluderle NON cambia i backtest (Δacc ≤0.5pp) → edge robusto. Resta un caveat operativo (slippage/fill in trading reale, irrilevante per paper). BTC pulito eccetto picco ~8% nel 2024.